Ce lundi, la paire EUR/USD est retournée dans la zone de résistance de 1.1070–1.1081, a rebondi depuis celle-ci et s'est déplacée en faveur du dollar américain. Cela a relancé le mouvement baissier vers le niveau correctif le plus proche à 127,2% à 1.0984. Je soutiens pleinement la poursuite de la baisse de l'euro, mais cette semaine, les rapports américains pourraient une fois de plus jouer en défaveur du dollar. Il est donc crucial de surveiller de près toutes les données provenant des États-Unis.
La situation des vagues est devenue légèrement plus compliquée, mais dans l'ensemble elle ne soulève pas de questions significatives. La dernière vague ascendante terminée a dépassé le sommet de la vague précédente, tandis que la nouvelle vague descendante n'a pas encore approché le dernier creux du 15 août. Ainsi, la tendance "haussière" reste actuellement intacte. Pour invalider la tendance "haussière", les baissiers doivent franchir le creux de la vague descendante la plus récente, situé près du niveau de 1.0950. Pour commencer, ils doivent au moins clôturer sous la ligne de tendance.
Il n'y avait pas d'informations significatives en arrière-plan lundi, mais aujourd'hui commencent à arriver les premières données de la semaine en provenance des États-Unis. La semaine débute avec les indices d'activité du secteur manufacturier. Bien que l'indice S&P soit considéré comme secondaire, l'indice ISM revêt une importance primordiale. Par conséquent, à la deuxième moitié de la journée, les traders commenceront à recevoir des réponses à la question de savoir s'ils peuvent attendre un soutien des États-Unis dans les jours à venir. À mon avis, il est peu probable que l'indice ISM affiche une valeur extrêmement élevée. Les attentes des traders sont fixées à 47,5 points et cette valeur est peu susceptible d'être largement dépassée. Cependant, l'économie américaine continue de croître à un rythme soutenu, et les indices d'activité des entreprises sont des indicateurs avancés. L'analyse technique suggère une continuation probable du rallye du dollar américain, mais les indices d'activité des entreprises sont moins influents comparés aux données du marché du travail et du chômage. Les décisions cruciales seront prises vendredi.
Sur le graphique de 4 heures, la paire s'est consolidée sous le niveau Fibonacci de 100,0% à 1,1139, ce qui suggère la possibilité d'une baisse de l'euro vers le niveau correctif de 76,4% à 1,1013. Un rebond depuis le niveau de 1,1013 suggérerait une inversion en faveur de l'euro et une certaine croissance vers 1,1139. Aucune divergence émergente n'est observée sur aucun indicateur aujourd'hui.
Rapport des engagements des traders (COT)
Au cours de la dernière semaine de reporting, les spéculateurs ont ouvert 24,031 positions longues et fermé 12,790 positions courtes. Le sentiment du groupe "Non-commercial" est passé à "baissier" il y a quelques mois, mais actuellement, les haussiers dominent activement. Le nombre total de positions longues détenues par les spéculateurs est maintenant de 218,000, tandis que les positions courtes s'élèvent à 125,000.
Je continue de croire que la situation va évoluer davantage en faveur des baissiers. Je ne vois aucune raison à long terme d'acheter l'euro. Je voudrais également noter que le marché a déjà entièrement intégré la baisse des taux attendue par le FOMC en septembre. Le potentiel de baisse de l'euro semble significatif. Cependant, nous ne devons pas oublier l'analyse technique, qui à ce stade n'indique pas de manière convaincante une forte baisse de l'euro, ainsi que le contexte informationnel.
Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et la zone euro :
- États-Unis – PMI manufacturier (13:45 UTC)
- États-Unis – ISM PMI manufacturier (14:00 UTC)
Le 3 septembre, le calendrier des événements économiques ne contient que deux entrées. L'impact du contexte informationnel sur le sentiment des traders dans la seconde moitié de la journée pourrait être significatif.
Prévisions pour EUR/USD et conseils de trading :
La vente de la paire pouvait être envisagée en cas de rebond à partir de la zone 1.1070–1.1081 avec un objectif de 1.0984. Ces transactions peuvent maintenant être maintenues ouvertes. L'achat sera possible si la paire clôture au-dessus de la zone 1.1070–1.1081 sur le graphique horaire, avec un objectif de 1.1165.
Les niveaux de Fibonacci sont construits à partir de 1.0917–1.0668 sur le graphique horaire et de 1.1139–1.0603 sur le graphique de 4 heures.
