Aujourd’hui, en raison de la forte baisse de la volatilité au cours de la première moitié de la séance, aucune opportunité de trading ne s’est présentée.

Les données économiques de la zone euro pour la période en cours se sont révélées décevantes, même si l’euro n’a réagi que par un recul modeste. En avril, la balance commerciale a affiché un déficit de 1 milliard d’euros, un contraste marqué avec l’excédent de 8,7 milliards d’euros enregistré un an plus tôt. Le secteur manufacturier n’a enregistré qu’une hausse mensuelle marginale de 0,2 %, en deçà de la prévision de 0,3 %. Il s’agit du septième mois consécutif au cours duquel l’économie ne parvient pas à afficher une croissance durable dans ce domaine.

Au cours de la deuxième moitié de la journée, plusieurs publications économiques importantes sont attendues et pourraient avoir un impact significatif sur le dollar américain. L’attention principale se portera sur l’Empire State Manufacturing Index. Publié par la Federal Reserve Bank of New York, cet indicateur reflète la situation du secteur manufacturier dans l’État de New York et constitue l’un des premiers baromètres de l’activité des entreprises aux États-Unis. Des valeurs supérieures à zéro signalent généralement une expansion, tandis que des valeurs inférieures à zéro indiquent une contraction.

Parallèlement, les données sur la production industrielle seront publiées. Cet indicateur couvre l’ensemble des principaux secteurs industriels, notamment l’extraction minière, l’industrie manufacturière et les services aux collectivités (utilities). La production industrielle est un élément clé de la croissance économique globale, et les variations de cet indicateur peuvent annoncer des tendances économiques plus larges.

Une attention particulière sera également accordée aux données sur la production manufacturière. Ce secteur demeure l’un des composants les plus importants du PIB et joue souvent le rôle de moteur clé de la croissance économique. L’analyse de ces chiffres permettra de dresser un tableau plus complet de la situation actuelle de l’économie américaine et d’aider à anticiper l’évolution future du dollar.

En cas de statistiques économiques solides, je m’appuierai sur la stratégie Momentum. Si le marché réagit peu ou pas aux publications, je continuerai à utiliser la stratégie de retour à la moyenne (Mean Reversion).

Stratégie Momentum (Breakout Trading) pour la deuxième moitié de la journée

Pour EUR/USD

• Une cassure au-dessus de 1,1625 pourrait entraîner une hausse de l’euro vers 1,1645 puis 1,1664 ;
• Une cassure en dessous de 1,1595 pourrait entraîner un repli de l’euro vers 1,1566 puis 1,1535 ;

Pour GBP/USD

• Une cassure au-dessus de 1,3440 pourrait entraîner une hausse de la livre vers 1,3460 puis 1,3490 ;
• Une cassure en dessous de 1,3415 pourrait entraîner un repli de la livre vers 1,3380 puis 1,3360 ;

Pour USD/JPY

• Une cassure au-dessus de 160,25 pourrait entraîner une appréciation du dollar américain vers 160,43 puis 160,67 ;
• Une cassure en dessous de 160,00 pourrait déclencher des pressions vendeuses sur le dollar vers 159,80 puis 159,60 ;

Stratégie de retour à la moyenne (Fade Trade) pour la deuxième moitié de la journée

Pour l’EUR/USD

• Je privilégierai des positions vendeuses après une fausse cassure au-dessus de 1,1628 suivie d’un retour en dessous de ce niveau ;
• Je privilégierai des positions acheteuses après une fausse cassure en dessous de 1,1585 suivie d’un retour au-dessus de ce niveau.

Pour la paire GBP/USD

• Je rechercherai des positions vendeuses après une fausse cassure au-dessus de 1,3451, suivie d’un retour en dessous de ce niveau ;
• Je rechercherai des positions acheteuses après une fausse cassure en dessous de 1,3405, suivie d’un retour au-dessus de ce niveau.

Pour l’AUD/USD

• Je privilégierai des positions vendeuses après une fausse cassure au-dessus de 0,7089 suivie d’un retour sous ce niveau ;
• Je privilégierai des positions acheteuses après une fausse cassure en dessous de 0,7063 suivie d’un retour au-dessus de ce niveau.

Pour l’USD/CAD

• Je chercherai des positions vendeuses après une fausse cassure au-dessus de 1,3990 suivie d’un retour sous ce niveau ;
• Je chercherai des positions acheteuses après une fausse cassure en dessous de 1,3953 suivie d’un retour au-dessus de ce niveau.